半導體市場(chǎng)持續提高的景氣度，利好著(zhù)每一家頭部芯片企業(yè)。

7月5日，A股半導體設計龍頭企業(yè)韋爾股份發(fā)布了2024年上半年業(yè)績(jì)預告，預計2024年上半年度實(shí)現營(yíng)業(yè)收入為119.04億元至121.84億元，同比增長(cháng)34.38%到37.54%；預計2024年半年度實(shí)現歸母凈利潤為13.08億元至14.08億元，同比增加754.11%到819.42%；公司預計扣非的凈利潤為13.18億元到14.18億元，同比增加1769.15%到1895.79%。

業(yè)績(jì)大幅的增長(cháng)，給市場(chǎng)注入了一針強心劑。

實(shí)際上，自OpenAI帶來(lái)的AI浪潮席卷全球之后，“賣(mài)鏟子”的英偉達就成為了最大的贏(yíng)家，這也順帶將IBM、臺積電、Arm等芯片企業(yè)的市值推向了新的高度。

當然，國內的一些芯片企業(yè)也因此成為了受益者，例如寒武紀、北方華創(chuàng )、中芯國際等企業(yè)。

實(shí)際上，從年初市場(chǎng)環(huán)境來(lái)看，芯片行業(yè)的表現并不算差，該板塊部分龍頭也年內漲幅也比較可觀(guān)。其中北方華創(chuàng )年內漲幅就超過(guò)了28%，寒武紀繼去年大漲之后，今年漲幅再度超過(guò)了42%，就連封測龍頭長(cháng)電科技年內漲幅都超過(guò)了5%，而這些企業(yè)股價(jià)漲幅的背后，就是行業(yè)需求的增加。

此外，就是業(yè)績(jì)的持續改善。

面對業(yè)績(jì)的大幅增長(cháng)，韋爾股份表示，2024年上半年，市場(chǎng)需求持續復蘇，下游客戶(hù)需求有所增長(cháng)，伴隨著(zhù)公司在高端智能手機市場(chǎng)的產(chǎn)品導入及汽車(chē)市場(chǎng)自動(dòng)駕駛應用的持續滲透，公司的營(yíng)業(yè)收入實(shí)現了明顯增長(cháng)。

韋爾股份還強調，為更好地應對產(chǎn)業(yè)波動(dòng)的影響，公司積極推進(jìn)產(chǎn)品結構優(yōu)化及供應鏈結構優(yōu)化，公司的產(chǎn)品毛利率逐步恢復，整體業(yè)績(jì)顯著(zhù)提升。

韋爾股份當下的現狀和一年前相比，已經(jīng)明顯的改善。

回顧2023年，由于消費電子的疲軟，韋爾股份業(yè)績(jì)受到了很大的影響，面對連續下滑的業(yè)績(jì)，韋爾股份當時(shí)并未做過(guò)多的解釋?zhuān)皇菍I(yè)績(jì)不佳的原因歸結到了“銷(xiāo)售收入下降”。當時(shí)比較有意思的現象是，盡管韋爾股份業(yè)績(jì)出現了較大幅度的下滑，但是其股價(jià)并未受到很大的影響。

從產(chǎn)品分類(lèi)來(lái)看，韋爾股份的核心產(chǎn)品則是Cmos圖像傳感器，而該傳感器則廣泛應用于手機攝像頭、汽車(chē)攝像頭等領(lǐng)域。

進(jìn)入2024年之后，手機行業(yè)以及新能源汽車(chē)行業(yè)的景氣度提升，助推韋爾股份業(yè)績(jì)回暖。實(shí)際上，一季度韋爾股份的業(yè)績(jì)就已經(jīng)有所反映。在該公司看來(lái)，半導體行業(yè)有周期性，但是企業(yè)發(fā)展與公司自身產(chǎn)品技術(shù)實(shí)力關(guān)系更大，公司技術(shù)是否領(lǐng)先、IP是否足夠優(yōu)質(zhì)、產(chǎn)品線(xiàn)是否足夠豐富，對公司的發(fā)展成長(cháng)更加重要。

但從股價(jià)因素來(lái)看，盡管對于該公司業(yè)績(jì)持續改善，但是其年內跌幅依舊達到了8%，這種情況我們預計下半年應該會(huì )有所改善。

韋爾股份還表示，目前，公司無(wú)論在手機、還是汽車(chē)市場(chǎng)的份額增長(cháng)，是基于技術(shù)上的領(lǐng)先，后續將努力做到明年、后年及更長(cháng)時(shí)間維度上持續的技術(shù)領(lǐng)先，以抵御行業(yè)周期性波動(dòng)風(fēng)險。

7月2日，華金證券發(fā)布研報表示，華為Mate 70預計將搭載豪威OV50系列傳感器，下半年新機陸續發(fā)布將推動(dòng)50MP系列芯片持續放量，同時(shí)手機副攝等后置配置正逐漸升級至50MP，公司有望穿越周期重回增長(cháng)賽道。

侃見(jiàn)財經(jīng)認為，隨著(zhù)全球消費電子市場(chǎng)的回暖疊加AI產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，未來(lái)芯片行業(yè)的景氣度還將持續提升，韋爾股份作為國內半導體行業(yè)的龍頭企業(yè)，其也將穿越周期，將公司推向新的高度。